Для фирмы, которая называет себя 'первым чеком в глубокие технологии', последний чек для последнего фонда SOSV в размере $306 млн занял немного больше времени, чем хотел бы основатель Шон О'Салливан. Это, вероятно, меньше отражение на фирме, чем обвинение в макроэкономической среде: Спросите любого венчурного капиталиста, и он скажет вам, что последние пару лет не были лучшим временем для сбора средств.

'Учитывая нашу историю успехов, наши доходы, доказанные успехи, все единороги, которые вышли из SOSV в прошлом, вы бы предположили, что мы закрыли бы его за три месяца', - сказал О'Салливан в интервью TechCrunch в последнее время. Вместо этого это заняло около полутора лет, с самыми настойчивыми усилиями, происходящими в последние шесть месяцев, по словам О'Салливана.

'Осторожность на рынке сейчас самая высокая, которую мы когда-либо видели', - сказал он.

Несмотря на трудный и длительный процесс, SOSV все равно смогли достичь новой вехи:

На сумму 306 млн долларов новый фонд делает его одним из крупнейших пулов венчурного капитала на ранних стадиях глубоких технологий, поднятых в последние годы.

'Мы сосредотачиваемся и удваиваем усилия в области глубоких технологий', - сказал О'Салливан. 'Эта концентрация позволяет нам работать с все более расширяющимся сектором возможностей в климате, поскольку в климате существует множество отраслей'.

Осторожность рынка - это реальность высоких ставок процента, но для О'Салливана это также признак того, что инвестирование в глубокие технологии не движется достаточно быстро. Многие инвесторы поняли, что широкомасштабные последствия изменения климата представляют собой ряд возможностей. Для О'Салливана инвестирование в этот сектор также является необходимостью.

'Это действительно военное усилие. Мы должны перестать притворяться, что это просто еще одна инвестиционная тема дня. Это экзистенциальный кризис для планеты', - сказал он. 'Поэтому мы относимся к этому с такой интенсивностью и скоростью, которую по нашему мнению нужна остальной отрасли'.

Скорость и интенсивность могут означать размещение большего количества ставок, чем раньше, как это делают некоторые фирмы и акселераторы. О'Салливан придерживается подхода 'меньше - значит больше'.

'Мы видим, что другие люди идут в другом направлении, пытаясь охватить всю местность, включая около 200 компаний в группе', - сказал он. 'Вместо акселератора мы сегодня больше похожи на студию. Мы делаем меньшее число компаний, примерно 80 глубоких технологий в год. И мы концентрируем больше капитала, внимания и услуг на них'.

Дальнейшее внимание на биологию

О'Салливан сказал, что более десяти лет назад, во времена, когда SOSV был больше похож на акселератор, только около 20% - 30% стартапов в его программах смогли найти последующее финансирование. Это беспокоило его, и за годы он изменил подход фирмы, включая открытие программ Hax и IndieBio, две программы SOSV, которые развивают стартапы глубоких технологий, предоставляя им пространство для развития и экспериментов, а также операционную поддержку.

Результатом, по словам О'Салливана, является то, что 60% - 70% компаний теперь находят финансирование после предварительных чеков SOSV, которые варьируются от $250,000 до $500,000. В общем, каждые $100 млн, инвестируемые фирмой в стартапы, привлекают около $2 млрд последующего капитала, добавил он.

Новый фонд SOSV будет продолжать сосредотачиваться на здоровье человека и планеты, эмерджирующий тренд среди инвесторов в глубокие технологии, которые осознали, что эти две области тесно связаны. О'Салливан сказал, что SOSV планирует инвестировать около 70% средств в компании климатических технологий, 25% в здравоохранение и оставшиеся 5% будут зарезервированы для возможных инвестиций.

Ограниченными партнерами, которые участвуют в новом фонде, являются смесь семейных офисов, институциональных инвесторов и корпоративного венчурного капитала, последние внесли 25% от общего капитала.

'Причина, почему это так высоко, заключается в том, что так много корпораций нуждаются в этих технологиях декарбонизации', - сказал О'Салливан.

Фирма продолжит искать стартапы с различными технологиями, от робототехники до минералов и биоматериалов для биопроизводства. SOSV продолжит сосредотачиваться на тех, кто использует биологию для решения проблемы изменения климата. О'Салливан считает, что во многих случаях биологические процессы победят. 'Биология может быть в 30 до 300 раз - даже в 3,000 раз - эффективнее в чем-то сокращении производства парниковых газов в этих системах'.

Климат 'действительно процветает в физическом мире. Чтобы решить это, вам нужен больший уровень эффективности в вашем средстве производства', - сказал О'Салливан. 'У нас есть специальное место для обслуживания, потому что мы работаем с глубокой технологией, потому что мы погружаемся в биологию, химию, физику и электронику. И все это необходимо для изменения средства производства'.